拼趣多礼品网 数字货币交易所的“革命前夜”：黑客危机与天价收割

拼趣多礼品网杨超心情冲动地摇摆着一瓶剧毒农药，大声叫喊要求见OKCoin开创人徐明星。他高举着拧开盖子的敌敌畏，挡在买卖所OKCoin北京办公室的玻璃门前。

人群被挥发的农药吓开，往周围迅速散成一个大圆。一同前来的还无数十名宣称本人在买卖所上损失了巨额金钱的数字货币投资者。杨超通知《财经》记者，他在买卖所上损失高达约1100万元。另一位叫刘通的投资者表示本人损失了约180万元。

这些人声讨的对象是OKEx。他们以为，OKEx是买卖所OKCoin的海内站，所以OKCoin开创人徐明星应对OKEx担任。这些投资得胜的人质疑：OKEx能否在没有取得证监会期货买卖答应的状况下，从事了类期货买卖。而OKCoin对这一质疑坚决否认，同时称OKEx只是它的协作公司。

在数字货币世界里，买卖所是最大的中心。币安、火币、OKCoin曾爲2017年中国排名前三的数字货币买卖所。2017年9月4日政府公布了ICO禁令后，它们或出海或转型。

而据CoinMarketCap4月12日数据显示，OKEx、币安、火币在全球买卖所的24小时比特币买卖量中排名第二、三、四，仅次于Bitfinex。

买卖所属于寡头市场——头部买卖所用户众多，买卖流通量越大，新增用户也越发涌向它们。这与区块链世界的“去中心化”理念恰恰相悖，且中心化买卖所的权利高度集中并没有遭到太多监管。“中心化买卖一切流量多少是真的？多少是机器人买卖？能否存在操纵价钱？能否给内部游资提供便当炒作……这些指控不断都存在，但没有任何地下证据一定或否认这些指控。”一名区块链投资人通知《财经》记者。

买卖所外部成绩丛生。一名数字货币资深业内人士称，有买卖所结合庄家拉盘砸盘，在数字货币买卖市场中曾经是一个地下的机密。内部则面临着黑客袭击的要挟。

币安在2018年3月7日遭遇黑客危机，比特币大跌10%。按以后全球总计约1700万个比特币计算，比特币市场一夜之间蒸发了170亿美元。而一旦头部买卖所被黑客攻陷，能够引发整个数字货币世界的一场雪崩。

由于中心化买卖所的不通明、平安性软弱等弊端逐步表露，越来越多人试图打破其中心化垄断位置。他们或创业或投资“去中心化”买卖所，试图取代目前几大中心化买卖所的地位。NEO开创人达鸿飞2018年在韩国TokenSky区块链大会上历数了历史严重的数字货币买卖所被盗、转手事情，以为“中心化买卖一切诸多弊端，将会消亡”。

如何标准和分散买卖所的权利，将是数字货币买卖所范畴下一阶段的竞争主题。

高杠杆“合约”引诱

2018年3月，数十名来自全国各地的投资者聚集在OKCoin公司的办公楼。他们称，OKEx临时爲用户提供“比特币合约买卖”，而它是一种“变相的期货买卖”。

我国《期货买卖管理条例》规则：未经国务院同意或许国务院期货监视管理机构同意，任何单位或许团体不得设立期货买卖场所或许以任何方式组织期货买卖及其相关活动。

2017年底，有投资者向证监会请求核对OKCoin和OKEx能否具有期货运营资历。证监会回答告知书指出：“依据《期货买卖管理条例》相关规则，目前国际的合法期货买卖场所辨别爲上海期货买卖所、大连商品买卖所、郑州商品买卖所和中国金融期货买卖所。我会未同意其他买卖场所组织展开期货买卖”。而在证监会官方网站2018年3月公示的期货公司名录中，并未包括OKCoin运营主体北京乐酷达网络科技无限公司及其母公司北京欧凯联创网络科技无限公司。

全国企业信誉信息零碎显示，徐明星爲OKCoin运营主体北京乐酷达网络科技无限公司及其母公司北京欧凯联创网络科技无限公司的法定代表人，以及后者的控股股东。

OKEx则对《财经》记者回应称，本人运营的是“合约买卖”而非“期货买卖”：“OKEx虚拟合约的买卖进程是虚拟商品间的币币兑换，买卖后果是虚拟商品间的转移，没有触及法币，虚拟合约业务不是法律定义的期货，用户和OKEx公司之间也没有资金往来。”

关于这一争议，《财经》记者向相关法律专家理解，虽然没有运用法币，但OKEx“合约买卖”具有一些期货特征。“期货的实质是在买卖将来的货品。比特币是虚拟商品，用户将这种虚拟商品存放在他们平台，再经过他们的零碎停止币币买卖，这与股指期货买卖有类似之处。”广和律师事务所的一名律师表示。

买卖截图显示，OKEx采用集中、双向买卖，风险预备金制度，“合约买卖”有10倍杠杆和20倍杠杆两种选择，这意味着高杠杆能将粗大动摇缩小爲宏大的财富或许宏大的风险。

多名投资者引见，OKEx平台自身的比特币价钱动摇，跟国际市场上不断存在约5%－15%的价差，经过20倍的杠杆缩小后，相当于100%－300%的宏大动摇。“合约买卖”杠杆倍数高，投资风险极大。杨超在2017年5月和2018年1月在OKEx上尝试了两次“合约买卖”，辨别投入200多万和700多万元人民币，两次资金均在不到一个月的工夫内因爆仓殆尽。“第一次爆仓之后我们以爲本人本金不够，运气不好，就持续往里充钱。后来发现国际市场没有动，OKEx忽然上去5％，加了20倍杠杆，这5%的动摇就让我们间接爆仓。”杨超说。

一些投资者通知《财经》记者，一年多前他们初次进入买卖时，并没有发现平台有风险提示，也没有经过标准的投资资质审核评级。不过，《财经》记者在目前的OKEx平台上注册时，平台要求理解合约规则并答题停止评级守旧，且有一定的风险提示。

许多投资者以为展开“合约买卖”的OKEx，就是OKCoin的海内平台。他们对《财经》描绘，在OKCoin上注册后，OKCoin app上常常呈现“合约买卖”的显眼广告，OKCoin上有账户的用户，点击后就能在OKEx上开端“合约买卖”。

但OKCoin书面回应称，OKEx只是本人的协作公司，且OKEx注册地在伯利兹（Belize），任务人员在香港和美国办公。回应并称“OKCoin只是一个全球品牌，有多家公司运用，如OKCoin中国站、OKCoin韩国站、OKCoin美国站，这些网站由不同公司运营，其中局部公司有协作关系，也有局部公司完全没有任何关系”。有媒体报道称，2018年2月，徐明星辞去OKCoin的CEO职位。OKCoin称，如今徐明星只担任区块链工程院的技术研发和使用。

《财经》记者查询到，香港一家同名爲OKEX的科技金融公司（OKEXFINTECH COMPANY LIMITED），其董事之一即徐明星。OKCoin回应称，此公司不断没有展开业务，属于空壳公司，和OKEx网站没有关系。

“坐庄术”与买卖机器人

2018年3月，Pingwest的一篇调查报道将火币网结合开创人杜均推上了风口浪尖，文章披露数字货币市场存在坐庄链条。据该报道泄漏，杜均2013年与李林等一同兴办买卖所“火币网”，在一年多加入火币网管理层后兴办了区块链媒体“金色财经”，并募集本人的基金“节点资本”。“节点资本投资并推进项目ICO，金色财经参与宣扬，火币网上坐庄拉低价格出货或砸盘做空。”Pingwest写道。

《财经》记者就此质疑采访火币网，对方回复，近期方便承受拜访。

从实际上讲，相比有着国度严厉监管的证券买卖所，在数字货币世界里买卖所想要坐庄确实容易得多。投资者没有把数字货币提出之前，一切买卖在买卖所平台上不过是一些虚拟数字——这给了买卖所宏大的操作空间。

买卖所、投资基金、媒体这三大环节，正是一个项目ICO募资多少的关键，而这也给有意坐庄者提供了便当。

“普通是买卖平台加媒体加庄家合谋。庄家大局部是从股票、期货行业转型过去的人。”一名数字货币资深业内人士通知《财经》记者。一些买卖所结合庄家拉盘砸盘，在数字货币买卖市场中是一个地下的机密。“像股票要遭到证监会的监管，没有监管的就是自在市场，大市场吃小市场。”

对买卖所结合坐庄的景象，数字货币圈里的大少数人见怪不怪。“实践上这就是这个行业的玩法。”一个买卖所外部人员在跟《财经》记者交流时，对此颇爲不以爲然。

不只是买卖所自身，绝大少数散户投资者也认同这种规则甚至参与。“大家买币的心态都是我搭上庄家资产管理的车。大家都晓得是怎样玩的。投资者都是本人找规律，最关键就是你能不能跟着庄家的节拍走。”一名手握6种数字货币资产的投资者对《财经》说。

OKEx已经在2018年3月30日发作过一次备受争议的异常买卖。当天清晨5点，OKEx上呈现近一个半小时的极端异常买卖行爲。比特币季度合约一度比现货低出20多个百分点，最低点迫近4700美元，到最低点后霎时又涨超越10%。据投资者统计，此轮异常动摇短短一小时爆破了少量比特币期货合约。

这并非第一次呈现相似的异常买卖。2018年1月，火币Pro和OKEx均呈现超低价成交单。OKEx随后公告称：“超低价巨额成交单是由于某用户在12分钟内，延续5次经过市价单疾速卖出少量ETH。”

“什麼用户能一次性拿超越1万枚ETH来砸盘？正常不能够动摇的那麼凶猛。”一名OKEx投资者说。

业内人引见了能够用于影响市场价钱的技巧。比方，应用买卖机器人可以随便经过“晃骗”（Spoofy）手法制造虚伪买卖，操纵者在市场的众多买单中，挂出一个比这些价钱都要高的买单，当比特币价钱触发买卖时立刻撤除买卖单，如此一来虽然买卖虚伪，但其他投资者会以为市场上存在着一个巨量买家，就会影响其买卖决策，从而以昂贵本钱操纵市场价钱。

币安开创人赵长鹏曾在OKCoin担任CTO。2015年5月赵长鹏离任时在Reddit论坛宣布一封地下信，目前众多比特币专业论坛上仍留存着赵长鹏与OKCoin的地下信回应。赵长鹏在信中写道：“我可以证明，在徐明星的指点下，OKCoin在他们的买卖所运用买卖机器人。许多雇员和OKCoin前雇员都晓得这些机器人的存在……我可以证明，下面所提到的机器人有一局部是专门用来进步成交量。在某些时期，这些机器人也被用于创立订单，并与本人买卖，不会和用户买卖。”

对此，OKCoin也发布地下信回应称：“OKCoin不需求任何的虚伪买卖量。我们的客户开发了少量的机器人，OKCoin在消费环境中没有任何本人的机器人。”

一个名爲Sylvain的投资人在2018年终于科技博客Medium上发布本人经过地下数据统计得出的结论，提出几个大买卖所都有涉嫌机器人模仿买卖的景象，且比例较大。

既做裁判员，又做运发动

发币和ICO是一些区块链公司取得巨额资本的便捷之径，买卖所则比项目方还多出一层：除了本人所发的虚拟币能上线买卖外，买卖所也能经过投票“收割”项目方和投资人。

数字货币的世界里，最受追捧的玩法之一是项目方发行本人的数字货币，经过私募和ICO爲代币募资，然后登上买卖所让该代币得以流通，实际上该代币就有成10倍乃至100倍下跌的空间。

一家区块链创业公司开创人通知《财经》记者，目前诸多区块链项目简直都试图停止ICO。开创团队普通会对外释放40％－50％的币换成钱，一场ICO能融到1亿元人民币的资金，大一些的能到达2亿－3亿元。

能否登上大型买卖所，是代币变现的关键一环。“上买卖所也是二八定律。如今买卖一切3000多家，但是80%的币都集中在20%的头部买卖所里。”一名数字货币业内人士说。而一个项目能否登上买卖所的判别规范，只掌握在平台本身的手里。

据《财经》记者向多名数字货币人士理解，买卖所向单个项目团队收取的上币费用往往超越1000万元人民币。一名数字货币业内人士泄漏在一些项目上，“币安的上币费400万美元，火币200万美元，并要求契合他们制定的一些上币规范。有些特别差的项目给钱也不让上，优质的项目可以减免。”

买卖所一边做“裁判员”，一边做“运发动”。三大买卖所都发行了本人的代币BNB、HT和OKB，发行总量辨别爲2亿、5亿和10亿。值得玩味的景象是，三家买卖所的代币都只在本人的买卖所上币流通——他们并不希望本人被置于其他“裁判员”的权利范围之内。

币安ICO完成于“九四”监管之前的两个月，成功经过ICO完成了一批BNB的出售。币安在2017年6月中旬开启ICO众售BNB，7月2日完毕。短短半个月的工夫里，币安筹到了相当于1500万美元（约合1亿元人民币）的数字货币。

币安是选对ICO工夫点的侥幸儿，另外两家没有掌握住这稍纵即逝的发币工夫窗口。在2017年9月4日中国ICO禁令公布后，买卖所不能再经过ICO地下出售发行本人的代币，而他们都在2018年终才尝试发行代币。

但有买卖所想出了一套新玩法——购置买卖手续点卡送代币。火币在2018年1月就推出“购置点卡赠送HT”的活动。用户绝大局部都是冲着购置HT而去，数分钟内3000万额度就被抢购一空。

买卖所也创新出了一种“上币”的新玩法。币安和火币都推出了“投票上币”制度。火币在2月推出了买卖平台HADAX。上币权交给用户用HT投票决议，得票位居前10的数字货币将会在HADAX上线买卖，而投票只能运用该买卖所代币。

据火币官方数据，第一期投票一共75个项目参与投票，耗费HT约3800万，这些HT全部由火币回收，依照事先市值，这些HT价值5.7亿元。

火币第一期投票对每个用户的投票下限爲100万票。在被业内质疑纵容刷票后，第二期投票修正了规则，单个用户投票下限变爲10万票。而这种限定并无本质性改动；与火币相比，币安的投票机制更爲严厉，每个用户对一种数字货币只能投1票，但可以投多个数字货币。

在这场投票中，最大的赢家不是成功上币的项目方，而是买卖所。

曾参与火币第一批上币投票的投资者通知《财经》记者，火币代币HT在第一期投票完毕前的24小时呈现了一轮暴跌，飙升到相当于16元人民币市值的价钱高峰，相较于最开端发行价钱翻了近3倍。

“第一期火币投票成功上币的项目都砸了不少币。但成功上了买卖所之后，对币价拉升不是很分明，投资者不称心。”该投资者说。

据“UP链参”统计